Nyckelpunkter
I denna artikel om investeringar i guld kommer vi gå igenom följande:
● Varför man investerar i guld.
● Vad man behöver veta innan man investerar i guld.
● Hur man investerar i guld.
Varför ska man investera i guld?
Guld är en populär investering, eftersom den kan hjälpa till att minska den totala risken i investeringsportföljen. Anledningen till detta är att guldpriset inte är korrelerat med aktier och börser i övrigt. Det innebär att när aktiekursen faller så förblir guldpriset ofta stabilt i värde, eller till och med ökar i värde i vissa fall. Under ekonomiska nedgångar kan en investering i guld därför hjälpa till att skydda resterande investeringar i form av en hedge.
Ur ett historiskt investeringsperspektiv har guld fungerat på samma vis som idag, då det använts som ett effektivt portfölj skydd gentemot en osäker och volatil marknad. Guld fungerar också som ett effektivt skydd mot inflation.
Guld erbjuder hög likviditet och smidighet, vilket gör att det kan handlas snabbt och enkelt, till skillnad från exempelvis fastigheter. Detta är fallet eftersom guld är en global tillgång med lång beprövad historik och som erkänns och accepteras över hela världen. Därför utgör det ett flexibelt alternativ för investerare som behöver omedelbar tillgång till kapital. En investering i guld ger därmed trygghet för investeraren med anledning av dess universella värde.
En investering i guld utgör en fördel framförallt under perioder av ekonomisk osäkerhet såsom globala konflikter eller politiska oroligheter. Under sådana perioder resulterar det inte sällan till att guld blir eftertraktat av investerare och därav ökar efterfrågan som in sin tur resulterar i stigande priser.
Vad man behöver veta innan man investerar
Att äga guld har länge ansetts vara en värdebevarande och inflationsskyddad investering. Nedan har vi specificerat fyra väsentliga faktorer att känna till innan man väljer att investera i guld.
1. Värdebevarande
Guld är ett bra sätt att säkra sin portfölj på, speciellt under osäkra ekonomiska tider, eftersom investeringen hjälper till att sprida riskerna i portföljen. Guld har i allmänhet bevarat sitt värde genom historien och varit en stabil tillgång i kontrast till aktier och obligationer som inte har presterat lika bra under ekonomiska kriser.
2. Kapitalvinster
Det finns framförallt tre olika typer av guldinvesteringar:
- Fysiskt guld
Fysiskt guld innebär att man köper guld i form av mynt, tackor eller smycken. All eventuell vinst här kommer från att priset på guld stiger. Att äga fysiskt guld inger en känsla av säkerhet, eftersom man har den faktiska tillgången i ens ägo, men det medför också ytterligare kostnader såsom förvaring och försäkring. - Pappersguld
Inkluderar guldfonder, ETF:er samt derivat såsom Mini Futures och optioner. Dessa speglar priset på guld, men utan att ha uppbackat guld som säkerhet. Eventuella vinster kommer från att guldpriset rör sig i densamma riktningen som ens position. En fördel med just börshandlade produkter är att man kan tjäna pengar på att guldpriset sjunker genom att investera i produkter som är utformade för att gå upp i värde när guldpriset går ner. - Gruvaktier
När man investerar i gruvaktier så investerar man direkt i företag som bryter guld. Som ägare av sådana aktier ökar investeringen i värde när gruvbolaget i sin helhet går bra, men även när guldpriset stiger, eftersom det medför ökade vinster för gruvbolaget. När ett gruvbolag går bra kan man få aktieutdelning, detta till skillnad från om man bara äger guld.
3. Volatilitet
Guld kan vara volatilt på kort sikt eftersom priset kan påverkas av olika faktorer såsom förändringar i räntor, valutakurser och geopolitisk oro. Därför bör investerare bevaka marknaden för att vara medveten om förändringar som kan ske på kort sikt.
4. Risker
I allmänhet anses guld vara en säker och värdebevarande investering i kontrast till aktier. Däremot är det viktigt att ha i åtanke att guld i grunden är en investering och att alla investeringar kommer med olika grader av risk, i synnerhet på kort sikt.
Hur investerar man i guld?
Det finns olika investeringsmöjligheter när det kommer till att investera i guld:
● Fysiskt guld
Ett populärt alternativ när man investerar i guld är genom fysiskt guld. Det innebär exempelvis guldsmycken, guldmynt eller guldtackor.
● Aktier i guldgruvor
Ifall man inte vill investera i fysiskt guld så är ett annat alternativ investering i guldgruvebolag. Investeraren äger då aktier i ett företag som utvinner guld.
Guldgruvor tenderar att följa guldpriset i stort. Det är dock värt att ha i åtanke att dessa kan vara volatila, och att stora prissvängningar kan förekomma med anledning av företagets finansiella ställning, dess bolagsmässiga utveckling eller gruvrelaterade frågor.
● ETF:er
En investering i guld kan ske genom börshandlade fonder (ETF:er). Dessa speglar priset på guld, utan att ha guld som underliggande värde. Om utfärdaren av ETF:en går i konkurs finns det inga underliggande tillgångar att backa upp guld-ETF:ens värde med.
Det finns två typer av ETF:er, de som speglar guldpriset direkt, och de som viktar sig mot företag inom guldindustrin. Guld-ETF:er erbjuder god likviditet för exponering mot guldpriset. Värt att notera är de kommer med olika typer av avgifter. Kolla alltid upp respektive guld-ETF:s avgifter på förhand.
● Terminer och andra hävstångsprodukter
Ett mer avancerat men populärt alternativ till att investera i guld är genom guldterminer och hävstångsprodukter.
Med terminer och hävstångsprodukter spekulerar man i det framtida guldpriset. Investeringen innebär dock högre risk än ETF:er med anledning av hävstångseffekten och eventuella knock-out-nivåer. Det finns alltid en risk att man förlorar hela sin investering i dessa typer av produkter, varpå det därför är mycket viktigt att man har god kunskap om produkternas struktur samt är fullt medveten om riskerna.
Så köper man guld
Man kan investera i guld på tre vis beroende på individuella preferenser och investeringsmål. Dessa är fysiskt guld, guldfonder eller ETF:er.
Fysiskt guld
I allmänhet innebär en investering i fysisk guld att man köper guldsmycken, guldtackor eller guldmynt. Fördelen med fysiskt guld är att man har full kontroll över det och att det är enket att sälja vidare.
Var man kan köpa fysiskt guld
Auktoriserade återförsäljare
Butiker och företag som handlar direkt med ädelmetaller. Dessa både köper och säljer, dock inte sällan till en hög mellanskillnad.
Banker
Vissa banker erbjuder försäljning av guldtackor och mynt. Kolla upp med din lokala bank om de erbjuder denna service.
Online-återförsäljare
Det finns både nationella och internationella webbplatser som köper och säljer guld.
Vad man behöver tänka på:
- Autenticitet
När man köper guld bör man göra det från en pålitlig källa som säkerställer att det är certifierat.
- Förvaring
Fysiskt guld kräver säker förvaring. Exempel på förvaring är bankfack, hemmavalv eller via fysiska förvaringstjänster som erbjuds av större, internationella återförsäljare vid onlineköp.
- Försäkring
Försäkra guldet mot stöld och förlust.
Köpa guldfonder och ETF:er
I motsats till fysiskt guld kan man investera i guldfonder och ETF:er (Exchange Traded Funds) som på olika vis är exponerade mot guldmarknaden. Med ETF:er investerar man i guldrelaterade tillgångar. Det finns framförallt två typer av ETF:er:
- ETF:er som följer guldpriset
- ETF:er som exponerar sig mot företag inom guldindustrin. I dessa fall är man inte exponerad mot guldpriset, utan mot ett guldrelaterat bolag och dess tillgångar.
● Mäklarkonton
Med ett mäklarkonto så kan man handla aktier, fonder och börshandlade produkter. Vart kan man skapa ett konto? Via Avanza, Nordnet eller internationella mäklare som eToro.
Efter att man har skapat sitt mäklarkonto, då kan man investera i värdepapper som aktier, fonder och ETF:er på både nationella och internationella marknader.
Däremot kan utbuder av värdepapper variera mellan olika mäklare. Exempelvis, vissa mäklarkonton erbjuder verktyg för analys, marknadsinformation och andra resurser som underlättar välgrundade investeringsbeslut.
● Fondbolag
Ett alternativ är att köpa guldfonder direkt från fondbolag. Fonder är professionellt förvaltade portföljer av värdepapper, köpta direkt från fondbolaget, inte via en mäklare.
Fondbolag skiljer sig från ETF:er, eftersom via fondbolag investerar man på börsen och fonder styrs av en förvaltare som bestämmer vilka värdepapper de ska innehålla.
● Börser
Guldfonder och guld-ETF:er kan handlas på Stockholmsbörsen, NYSE, DAX och andra internationella börser.
Hantera och förvara ditt guld
En investering i guld kräver ansvarsfull hantering och säker förvaring. Metoderna för dessa skiljer sig beroende på om man har förvärvat fysiskt guld, guldfonder eller ETF:er
Förvaring av fysiskt guld
- Bankfack
Ett av de säkrare alternativen att förvara guld på. Kostnaden för ett bankfack kan variera beroende på bank och storlek på facket.
- Kassaskåp
Ett praktiskt alternativ för att förvara guld hemma är genom ett kassaskåp. Det är dock viktigt att vara medveten om att förvaring av värdesaker i hemmet, inklusive guld, alltid innebär en ökad risk för stöld eller hot.
- Professionella förvaringsanläggningar
Specialiserade förvaringsanläggningar erbjuder både hög säkerhet och försäkring för guldet. Kostnaden för denna service är inte sällan dyrare, men vägs upp av den extra tryggheten och professionella hanteringen. När man köper guld via stora, internationella guldaktörer erbjuder de ofta fysisk förvaring som tilläggstjänst. Dessa valv är vanligtvis belägna i Schweiz eller Singapore. Man kan när som helst få ditt guld levererat till en fysisk adress mot en avgift.
Hantering av guldfonder och guld-ETF:er
Nedan är några alternativ för förvaring av pappersguld såsom guldfonder och ETF:er som hanteras på onlineplattformar.
- Regelbunden övervakning
Efter att ha köpt guld på en onlineplattform rekommenderas att man regelbundet håller koll på in investering via mäklarens handelsplattform. Vissa plattformar erbjuder verktyg för att underlätta att följa portföljens utveckling och få uppdateringar om eventuella marknadsförändringar.
- Automatiska rapporter
Vissa mäklare erbjuder automatiska rapporter och notiser som underlättar överblicken av ens guldinvestering.
- Säkerhet online
För att optimalt skydda digitala guldtillgångar bör man använda starka lösenord och tvåfaktorsautentisering. Det är även väsentligt att nätmäklaren har implementerat säkerhetsåtgärder för att skydda kontots information.
Bevakning och justering av portfölj
Efter att man har investerat i guld, då är det viktigt att aktivt förvalta sin investering för att kunna maximera dess potential. Vilket inkluderar kontinuerlig övervakning av marknaden och justering av portföljen vid behov.
- Bevaka marknaden
Eftersom guldmarknaden kan vara volatil på kort sikt då är det viktigt att en investerare håller sig uppdaterad kring guldmarknadens rörelser. Vilken man kan göra genom:
- Nyhetskällor och analyser
Ger insikter i potentiella prisförändringar och marknadstrender.
- Ekonomiska indikationer
De faktorer som kan påverka guldpriset kan vara räntor, inflation och dollarkursen.
- Marknadsrapporter
Genom marknadsrapporter kan en investerare få värdefulla insikter i marknadsrörelserna. Genom att hålla sig uppdaterad så kan det leda till bättre beslutsfattande och ökad effektivitet för både investerare och företag.
Balansera portföljen
För att hålla risknivån konstant är det viktigt att regelbundet balansera sin portfölj. Det innebär att det procentuella värdet av guld i ens portfölj förblir konstant. Nedan är några exempel på hur man bäst balanserar sin guldinvestering.
Regelbunden översyn
Granska portföljen regelbundet för att säkerställa att tillgångsallokeringen fortfarande är i linje med investeringsmålen. Om guldpriset har stigit kraftigt kan guld utgöra en större andel av portföljen än planerat. Då är det viktigt att sälja av överskottet så att guldpositionen utgör samma procentuella andel som när den köptes.
Definiera gränsvärden
Bestäm i förväg hur stor exponering mot en viss tillgång som ska utlösa en ombalansering av ens portfölj. Exempel: Om guld överstiger 10 % av ens totala investering kan det vara dags att sälja en del av guldinnehavet och investera överskottet i andra tillgångsklasser.
Använd automatiska verktyg
Många mäklare och investeringsplattformar erbjuder automatiska ombalanseringstjänster. Dessa tjänster kan hjälpa till med att hålla portföljen balanserad utan att man behöver övervaka den.
Sammanfattning
Man har i den här artikeln fått en grundlig genomgång av investeringar i guld. Vi har gått igenom hur man investerar i guld, var man handlar med det, och hur man bäst hanterar och förvarar det.
Att äga guld har länge ansetts vara en värdebevarande och inflationsskyddad investering. Eftersom en investering i guld kan hjälpa till att sprida riskerna i portföljen. Ur ett historiskt perspektiv har guld bevarat sitt värde under lång sikt och varit en stabil tillgång i kontrast till aktier och obligationer.
