Skribent: Popeye Charts är mitt hem på X (Twitter), där många av er kanske känner igen mig på @pop_ey_ch. Fokus på klassisk teknisk analys och Elliott Wave. Med stort intresse för finansiella marknader och aktiv handel är min förhoppning att vi tillsammans ska kunna navigera genom både korta och långa svängar på marknaden.
I dagens inlägg följer jag upp analysen av Evolution AB (EVO) från den 2/5 här på Marketmate. I den analysen skrev jag om den symmetriska triangeln i EVO i månadsgrafen (nedan graf) och att förväntningarna pekade neråt mot 1000 området på kort sikt, innan en potentiell uppgång på lite längre sikt. Jag skrev att om aktien etablerade sig under 1185-1200, fanns potential för nedgång till 1085, 1000-1050 på kortsikt.
Efter analysen noterades EVO till som högst 1254 (10/5). Kort därefter etablerade aktien under 1185-1200 och handlades svagt fram till 14/6 då den noterades till som lägst 1053. Sedan dess har aktien återhämtat sig med cirka 5 procent från lägsta noteringen i juni. Vad är förväntningarna nu?
Förväntningarna är i stort sett oförändrade. Kortsiktigt tror jag inte att EVO har sett botten ännu, men en potentiell botten kan ses i juli/augusti. I grafen ovan ser vi att om EVO ser en månadsstängning över EMA12 (1165-1170) finns potential för en lång position vid ett återtest av EMA12 därefter. Men så länge aktien handlas under 1165-1170 finns bättre potential för en lång position längre ner närmare 975-1015 området. Det är också viktigt att komma ihåg att den symmetriska triangeln i månadsgrafen inte bekräftas förrän EVO bryter över motståndet i triangeln med större volym.
Ett alternativt scenario för EVO är att aktien bryter under 935 området, vilket är lägsta noteringen från oktober 2023. I det fallet tror jag att EVO siktar mot 500-700 området som nästa målområde närmaste månaderna. Den symmetriska triangeln i EVO speglar osäkerheten bland investerare om bolagets framtida tillväxtpotential. I tabellen nedan ser vi tillväxttakten i vinst per aktie (EPS) och omsättning (Sales) för EVO, aktuellt kvartal jämfört med motsvarande kvartal året innan.
Tillväxttakten i vinst per aktie (EPS) och omsättning (Sales) är betydligt lägre nu jämfört med senaste 2 åren. Skulle EVO inte möta marknadens förväntningar finns risk att aktien bryter under 935 och på sikt se ovannämnda målkurserna på nedsidan. I den dagliga grafen nedan tittar vi på struktur, nivåer och indikatorer sedan den lägsta noteringen i oktober 2023.
I grafen ovan ser vi att EVO handlas under ett kluster av glidande medelvärden (VWAP, SMA50, SMA200, 1165-1185). För att öppna upp för vidare uppgång behöver EVO etablera sig över dessa glidande medelvärden. På nedsidan är området 975-1015 av vikt, vilket motsvarar Fibonacci 0.786-0.886 av rörelsen upp under perioden oktober 2023 – mars 2024. Överköpt RSI under 50 enligt StochRSI öppnar upp för åtminstone en till lägsta notering i EVO jämfört med junis lägsta, där vi potentiellt sätter positiva divergenser enligt både RSI och OBV. Noteras dessa divergenser de närmaste veckorna ser jag bra potential för en lång position i området 975-1015 med sikte på 1140 och 1180-1200 som kortsiktiga målområden på uppsidan.
Summering Evolution AB:
Kortsiktigt: En lång position i EVO ser attraktiv ut i området 975-1015, med en daglig stängning under 935 som stop-loss och en uppsida potential runt 1140 och 1180-1200.
Långsiktigt: Utifrån ett längre swingperspektiv ser jag potentiell botten för aktien runt 975-1015 området. Den symmetriska triangeln kan ifrågasättas om EVO handlas under lägsta noteringen från oktober 2023 (935), vilket öppnar upp för målkurser runt 500-700. Givet att EVO hittar stöd över 935 ser jag potential för aktien upp till 1670, 2000 och 2300 på längre sikt.
Evolution AB släpper nästa rapport den 19/7.
Elliott Wave och handel. Elliott Wave fungerar som en karta för att förutsäga prisrörelser på marknaden med hänsyn till marknadsaktörernas psykologi. För att fatta välgrundade handelsbeslut är det viktigt att använda Elliott Wave tillsammans med andra tekniska indikatorer och bekräftelse från prisstrukturer. Detta hjälper till att minska risken för felaktiga beslut. Att enbart agera baserat på att en specifik Elliott Wave-nivå eller område har nåtts kan vara riskabelt.
/Popeye Charts
